1) Fundamentos da Gestão Financeira
Conceitos de Administração Financeira
Ciclo financeiro e capital de giro
2) Estrutura da Tesouraria e Controles
Funções: Contas a Pagar, Contas a Receber, Gestão de Caixa e Riscos
Controles internos essenciais (fraudes, conciliações, segregação de funções)
Compliance, questões legais e regulamentares (CMN, Bacen, CDC, LGPD)
3) Gestão de Caixa: Sobra x Estouro
Como identificar e projetar sobras e déficits de caixa
Estratégias de captação (conta garantida, desconto de duplicatas, FINAME, forfating, risco sacado, ACC/ACE, NCE, NDF)
Estratégias de aplicação (CDB, fundos DI, Tesouro Selic, operações compromissadas, derivativos de proteção)
Decisão financeira: onde aplicar / onde captar
4) Produtos Financeiros de Captação (Déficit)
Conta Garantida (CDI + spread)
Desconto de duplicatas e de títulos – taxa over
Forfaiting (importação/exportação)
FINAME e BNDES – financiamento de bens
Risco Sacado / Supply Chain Finance
Custo efetivo total (CET)
5) Produtos Financeiros de Aplicação (Superávit)
CDB, LCI, LCA, fundos DI, fundos de RF
Marcação a mercado (MtM) e análise de curva de aplicações
Tesouro Nacional: Selic, IPCA+, Prefixados
Rentabilidade: 105% do CDI, spreads, impostos e IOF
Comparação entre produtos para decisões de liquidez
6) Gestão de Riscos e Proteções
Hedge cambial: NDF, swap, opções
Swap CDI x Pré – simulação conceitual
Exposição ao risco de taxa de juros e de câmbio
7) Decisão de Investimento x Financiamento
Leasing x compra à vista x compra financiada (análise conceitual com VPL e TIR)
Custo de oportunidade do capital
Comparação de alternativas de funding e aplicação
8) Integração com o Negócio
Tesouraria como centro estratégico (não só operacional)
Relatórios de liquidez e indicadores-chave (PMR, PME, PMF, ciclo de caixa)
Conexão com governança corporativa e planejamento estratégico
ESG e tesouraria sustentável (green bonds, crédito sustentável)